Bulletin de la Bourse

GRENVILLE STRATEGIC ROYALTY CORP. ("GRC.DB")
TYPE DE BULLETIN : Prospectus - Placement de débentures, nouvelle inscription - Débentures
DATE DU BULLETIN : Le 9 juillet 2014
Bourse de croissance TSX - Société de groupe 2

À l'ouverture des bureaux le jeudi 10 juillet 2014, le prospectus de la Société daté du 4 juillet 2014 été déposé auprès de la Bourse de croissance TSX (la « TSXV ») et accepté par celle-ci et déposé auprès des commissions des valeurs mobilières de la Colombie-Britannique, de l'Ontario, de l'Alberta, de la Saskatchewan, du Manitoba, du Nouveau-Brunswick, de l'Île-du-Prince-Édouard, de la Nouvelle-Écosse et de Terre-Neuve-et-Labrador, qui y ont accordé en vertu des dispositions des lois sur les valeurs mobilières de chacune de ces provinces.

La Bourse de croissance TSX a été avisée que la clôture du placement aurait lieu au plus tard à l'ouverture du marché le 10 juillet 2014 et que le placement rapporterait un produit brut de 15 000 000 $.

Placement : 15 000 000 $

Agents : Financière Banque Nationale inc., Clarus Securities Inc., Cormark Securities Inc., GMP Valeurs Mobilières S.E.C., Haywood Securities Inc. et Raymond James Ltée

Commission des placeurs pour compte : 900 000 $

Description des débentures

Date d'échéance : Le 31 décembre 2019

Remboursement anticipé : Les débentures peuvent être remboursées au gré de la Société, en totalité ou en partie, sur présentation d'un préavis aux porteurs d'au moins 30 jours et d'au plus 60 jours après le 31 décembre 2017.

Intérêts : Des intérêts de 8 % seront versés semestriellement le 31 décembre et le 30 juin de chaque année à compter du 31 décembre 2014.

Subordination : Le droit au paiement du capital et des intérêts sur les débentures est subordonné, dans la mesure prévue à l'acte de fiducie régissant les débentures, au remboursement intégral préalable de la totalité des dettes de premier rang actuelles et futures de la Société.

Conversion : Les débentures peuvent être converties en actions ordinaires de la Société moyennant 0,92 $ par action en tout temps avant l'échéance ou le jour ouvrable précédant le remboursement anticipé.

Période de référence : 365 ou 366, selon le cas
Date du début du calcul des intérêts : Le 10 juillet 2014
Échéance du coupon initial : Le 31 décembre 2014
Échéances des coupons : Le 31 décembre et le 30 juin

Surallocation : La Société a octroyé aux preneurs fermes une option de surallocation qui leur permet d'acheter des débentures totalisant un capital supplémentaire pouvant atteindre 2 250 000 $, ce qui représente 15 % du capital total des débentures vendues dans le cadre du placement.

Lot régulier : Les débentures seront négociées en lots réguliers d'une valeur nominale de 1 000 $.

Pour obtenir de plus amples renseignements, veuillez consulter le prospectus de la Société daté du 4 juillet 2014.

Nouvelle inscription - Débentures

Les débentures de la Société seront négociées à la Bourse de croissance TSX à compter de l'ouverture de la séance le jeudi 10 juillet 2014. La Société est classée dans la catégorie « placement ».

Territoire de la Société : Colombie-Britannique

Agent des transferts : Services aux investisseurs Computershare inc.
Symbole : GRC.DB CUSIP
Numéro CUSIP : 39773AAA8